SICAV
Asia Credit Bond Fund
Aktiv gemanagtes, diversifiziertes Portfolio von festverzinslichen, in US-Dollar denominierten Wertpapieren von Emittenten, die ihren Sitz in einem asiatischen Land (mit Ausnahme Japans) haben oder dort den überwiegenden Teil ihrer Geschäftstätigkeit ausüben. Angestrebt werden überdurchschnittliche risikoadjustierte Erträge durch eine gezielte Wertpapierauswahl und Relative-Value-Trades.
ISIN LU1697875810
Weitere Informationen zu Risiken anzeigen
FACTSHEET
KIID
Durchschnittlicher
Kupon
5,10%
Daten per : 31-Oct-2019
Durchschnittlicher
Laufzeit
6,77 J.
Daten per : 31-Oct-2019
Durchschnittlicher
Duration
5,25 J.
Daten per : 31-Oct-2019
Fondsvolumen
(USD)
$27,9Mio.
Daten per : 31-Oct-2019
Performance-Änderung
(Täglich)
0,09%
Daten per : 15-Nov-2019
Seit
Auflegung
7,21%
Daten per : 31-Oct-2019
Risiko- und Ertragsprofil
(SRRI)?
1 2 3 4 5 6 7 Daten per : 31-Okt-2019
NAV
(USD)
$11,15
Daten per : 15-Nov-2019
1 Jahres - Rendite
(Annualisiert)
13,31%
Daten per : 31-Oct-2019

Übersicht
Strategie
Kurzbeschreibung
Unser Ansatz basiert auf hauseigenen fundamentalen Kreditanalysen sowie auf Relative-Value-Analysen. Im Investmentprozess des Fonds wird im Interesse des Gesamtrisikoprofils großer Wert auf das Risikomanagement und eine breite Diversifikation gelegt. Wir versuchen Marktineffizienzen zu nutzen und suchen gezielt nach außergewöhnlich interessanten Titeln, die nur von wenigen Analysten beobachtet werden.
BEGRENZT
MODERAT
EXTENSIV

107
Positionen

Bonität i.D.
BBB-
Risiko- und Ertragsprofil

Risiko-Rendite-Analysen sind erst nach Erreichung der 3 Jahres-Datenerhebung erhältlich
Performance - Net of Fees
Wertentwicklung im laufenden Jahr
lfd. M.
0,00%
Benchmark*
-0,10%
Fondsbeitrag

0,10%
lfd. Q.
0,45%
Benchmark*
0,28%
Fondsbeitrag

0,17%
lfd. J.
11,39%
Benchmark*
11,04%
Fondsbeitrag

0,35%
Daten per 15-Nov-2019
1 Monat
0,45%
Benchmark*
0,39%
Fondsbeitrag

0,06%
3 Monate
1,83%
Benchmark*
1,85%
Fondsbeitrag

-0,02%
Daten per 31-Okt-2019
 
Annualisierte Wertentwicklung
1 J.
13,31%
Benchmark*
13,12%
Fondsbeitrag

0,19%
3 J.
k.A.
Benchmark*
k.A.
Fondsbeitrag

k.A.
5 J.
k.A.
Benchmark*
k.A.
Fondsbeitrag

k.A.
Seit Auflegung
7,21%
Benchmark*
7,38%
Fondsbeitrag

-0,17%
Seit Übernahme durch den aktuellen Manager
7,21%
Benchmark*
7,38%
Fondsbeitrag

-0,17%
Daten per 31-Okt-2019
Indikative Benchmark : J.P. Morgan Asia Credit Index Diversified
Auflegungsdatum: 09-Apr-2018
Seit Übernahme durch den aktuellen Manager: 09-Apr-2018

*Beim dargestellten Index handelt es sich nicht um eine formale Benchmark. Er dient nur zum Vergleich.

Positionen
Summe
Positionen
107
Top 10
19,79%
Größte Pos.
Indonesia Government International Bond
1,78%
Gewichtung im Vormonat ( 30-Jun-2019 )
1,73%
Daten per 30-Sep-2019
Duration
Laufzeit
Qualität
Durchschnittswert
5,25 J.
Durchschnittswert
6,77 J.
Durchschnittswert
BBB-
Höchstwert
3-5 Jahre
37,60%
Gewichtung im Vormonat ( 30-Sep-2019 )
34,89%
Höchstwert
3-5 Jahre
31,51%
Gewichtung im Vormonat ( 30-Sep-2019 )
30,86%
Höchstwert
BBB
44,30%
Gewichtung im Vormonat ( 30-Sep-2019 )
43,82%
Übergewichtung
3-5 Jahre
9,65%
Fonds
37,60%
Benchmark*
27,95%
Übergewichtung
3-5 Jahre
6,92%
Fonds
31,51%
Benchmark*
24,59%
Übergewichtung
BB
11,46%
Fonds
19,56%
Benchmark*
8,09%
Untergewichtung
1-3 Jahre
-7,10%
Fonds
22,92%
Benchmark*
30,03%
Untergewichtung
10+ Jahre
-8,33%
Fonds
11,18%
Benchmark*
19,51%
Untergewichtung
AA
-8,27%
Fonds
0,76%
Benchmark*
9,03%
Sektoren
Summe
Sektoren
4
Größte Pos.
Unternehmens-
79,21%
Gewichtung im Vormonat ( 30-Sep-2019 )
76,02%
Übergewichtung
Unternehmens-
20,55%
Fonds
79,21%
Benchmark*
58,66%
Untergewichtung
Staatsanleihen
-14,21%
Fonds
13,33%
Benchmark*
27,54%
Daten per 31-Okt-2019
Daten per 31-Okt-2019
Indikative Benchmark: J.P. Morgan Asia Credit Index Diversified

*Beim dargestellten Index handelt es sich nicht um eine formale Benchmark. Er dient nur zum Vergleich.

Regionen
Summe
Regionen
3
Größte Pos.
Asien
95,05%
Gewichtung im Vormonat ( k.A. )
k.A.%
Übergewichtung
Asien
95,05%
Fonds
95,05%
Benchmark**
0,00%
Untergewichtung
Pazifik exkl. Japan
-99,45%
Fonds
0,00%
Benchmark**
99,45%
Daten per 30-Sep-2019
Daten per 30-Sep-2019
Indikative Benchmark: J.P. Morgan Asia Credit Index Diversified

*Beim dargestellten Index handelt es sich nicht um eine formale Benchmark. Er dient nur zum Vergleich.

Länder
Summe
Länder
17
Größte Pos.
China
30,92%
Gewichtung im Vormonat ( 30-Sep-2019 )
30,29%
Übergewichtung
China
8,63%
Fonds
30,92%
Benchmark*
22,29%
Untergewichtung
Südkorea
-8,07%
Fonds
4,01%
Benchmark*
12,07%
Daten per 31-Okt-2019
Daten per 31-Okt-2019
Indikative Benchmark: J.P. Morgan Asia Credit Index Diversified

*Beim dargestellten Index handelt es sich nicht um eine formale Benchmark. Er dient nur zum Vergleich.

Währungen
Summe
Währungen
1
Größte Pos.
US-Dollar
100,00%
Gewichtung im Vormonat ( 30-Sep-2019 )
99,99%

Übergewichtung
US-Dollar
0,00%
Fonds
100,00%
Benchmark*
100,00%
Untergewichtung
US-Dollar
0,00%
Fonds
100,00%
Benchmark*
100,00%
Daten per 31-Okt-2019
Indikative Benchmark: J.P. Morgan Asia Credit Index Diversified

*Beim dargestellten Index handelt es sich nicht um eine formale Benchmark. Er dient nur zum Vergleich.


Team
Samy Muaddi,
Portfolio Manager
Samy Muaddi ist Portfolio Manager in der Fixed Income Division bei T. Rowe Price. Er ist leitender Manager für die Emerging Markets Corporate Bond Strategy.
Portfolio Manager seit
2018
Jahre bei
T. Rowe Price
10
Anlageerfahrung
10
Sheldon Chan,
Portfolio Manager
Sheldon Chan ist Kreditanalyst für Emerging Markets in der Fixed Income Division von T. Rowe Price. Zusätzlich ist er Co-Portfoliomanager der Asia Credit Bond Strategy.
Portfolio Manager seit
2018
Jahre bei T.Rowe Price
5
Investmenterfahrung
12
Anteilsklassen
Gebühren Minimum der Erstanlage und des Gesamtbestandes Minimum der Folgeanlage Ausgabeaufschlag (max.) Managementgebühr Laufende Gebühren1
Anteilsklasse A $1.000 $100 5,00% 115 Basispunkte 1,32%
Anteilsklasse Q $1.000 $100 k.A 60 Basispunkte 0,77%
Anteilsklasse I $2.500.000 $100.000 k.A 60 Basispunkte 0,70%

Indikativ Benchmark-Datenquelle: JP Morgan

Quelle für die Angaben zur Wertentwicklung: T. Rowe Price. Die Wertentwicklung des Fonds wird anhand des offiziellen Nettoinventarwerts, gegebenenfalls unter Berücksichtigung reinvestierter Dividenden, ermittelt. Der Wert Ihrer Anlage unterliegt Kursschwankungen und ist nicht garantiert. Er unterliegt Wechselkursschwankungen zwischen der Basiswährung des Fonds und der Zeichnungswährung, sofern sich diese unterscheiden. Vertriebsgebühren (bis zu maximal 5% für Klasse A), Steuern und sonstige lokal anfallenden Kosten wurden nicht abgezogen und beeinträchtigten gegebenenfalls die Wertentwicklung. Wertentwicklungen in der Vergangenheit sind kein verlässlicher Indikator für zukünftige Erträge.

Die täglichen Performance-Daten beruhen auf dem jügsten NAV.

Die Fonds sind Subfonds von T. Rowe Price Funds SICAV, einer Luxemburger Kapitalanlagegesellschaft mit veränderlichem Kapital. Die Gesellschaft erfüllt die Kriterien für Organismen für gemeinsame Anlagen in Wertpapieren („OGAW“). Das Fondsangebot beruht auf dem Key Investor Information Document mit wesentlichen Informationen für Anleger sowie dem Prospekt, dem Jahresbericht und dem Halbjahresbericht (zusammen die „Fondsunterlagen“). Der Inhalt dieser Website stellt keine Anlageberatung dar. Anleger sollten sich unbedingt der rechtlichen, regulatorischen und steuerlichen Folgen einer Anlage in den Fonds bewusst sein.

Bitte beachten Sie, dass der Fonds typischerweise ein Risiko von hoher Volatilität aufweisst.

Die genannten und beschriebenen Wertpapiere stellen nicht die Gesamtheit der im Rahmen des SICAV-Teilfonds erworbenen, veräußerten oder empfohlenen Wertpapiere dar, und es sollte nicht davon ausgegangen werden, dass Anlagen in den genannten und beschriebenen Wertpapieren rentabel waren oder dies in Zukunft sein werden.

Die vollständige Liste mit allen derzeit ausgegebenen Anteilklassen, einschließlich der ausschüttenden, abgesicherten und thesaurierenden Kategorien, wird am Sitz der Gesellschaft auf Anfrage unentgeltlich zur Verfügung gestellt.

Die laufenden Kosten und Gebühren verstehen sich einschließlich der Vermögensverwaltungsgebühr.

In Übereinstimmung mit MiFID II werden Angaben zur Wertentwicklung erst angezeigt, wenn für den Fonds Daten für mehr als zwölf volle Monate vorliegen.