SICAV
Dynamic Credit Fund
Der Fonds ist auf attraktive Renditen durch eine Kombination aus laufenden Erträgen und Kapitalwachstum ausgerichtet. Hierzu investiert er in eine breite Palette an Kreditinstrumenten. Er zielt auf attraktive Renditen und Kapitalerhalt über den vollen Kreditzyklus hinweg ab sowie darauf, in turbulenten Marktphasen eine bessere Performance als Aktien und Hochzinsanleihen zu erzielen.
ISIN LU2047632240
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FACTSHEET
KIID
Durchschnittlicher
Kupon
5.03%
Daten per: 31-Aug-2021
Durchschnittlicher
Laufzeit
5.46 J.
Daten per: 31-Aug-2021
Durchschnittlicher
Duration
2.48 J.
Daten per: 31-Aug-2021
Fondsvolumen
(USD)
$28.4Mio.
Daten per: 31-Aug-2021
Performance-Änderung
(Täglich)
0.18%
Daten per: 16-Sep-2021
Seit
Auflegung
6.80%
Daten per: 31-Aug-2021
Risiko- und Ertragsprofil
(SRRI)?
1 2 3 4 5 6 7 Daten per: 31-Aug-2021
NAV
(USD)
$11.15
Daten per: 16-Sep-2021
1 Jahres - Rendite
(Annualisiert)
14.81%
Daten per: 31-Aug-2021

Übersicht
Strategie
Kurzbeschreibung
Die Strategie kann flexibel Long- und Shortpositionen auf eine breite Palette an herkömmlichen und nicht-herkömmlichen globalen Kreditinstrumenten eingehen. Der Fonds unterliegt keinen Beschränkungen in Bezug auf bestimmte Benchmarks, Assetklassen oder Sektoren und zielt darauf ab, über einen vollen Marktzyklus hinweg beständige risikobereinigte Renditen zu erwirtschaften. Die Strategie nutzt überzeugende Anlagechancen, die sich durch die dynamischen Marktbedingungen weltweit ergeben, und wird voraussichtlich ein relativ konzentriertes Portfolio halten.
BEGRENZT
MODERAT
EXTENSIV

113
Positionen

Bonität i.D.
BB-
Risiko- und Ertragsprofil

Risiko-Rendite-Analysen sind erst nach Erreichung der 3 Jahres-Datenerhebung erhältlich
Performance - nach Abzug von Gebühren
Wertentwicklung im laufenden Jahr
lfd. M.
-0.09%
Benchmark*
0.01%
Fondsbeitrag

-0.10%
lfd. Q.
0.72%
Benchmark*
0.03%
Fondsbeitrag

0.69%
lfd. J.
8.78%
Benchmark*
0.12%
Fondsbeitrag

8.66%
Daten per 16-Sep-2021
1 Monat
1.36%
Benchmark*
0.01%
Fondsbeitrag

1.35%
3 Monate
0.81%
Benchmark*
0.03%
Fondsbeitrag

0.78%
Daten per 31-Aug-2021
 
Annualisierte Wertentwicklung
1 J.
14.81%
Benchmark*
0.19%
Fondsbeitrag

14.62%
3 J.
k.A.
Benchmark*
k.A.
Fondsbeitrag

k.A.
5 J.
k.A.
Benchmark*
k.A.
Fondsbeitrag

k.A.
Seit Auflegung
6.80%
Benchmark*
0.47%
Fondsbeitrag

6.33%
Seit Übernahme durch den aktuellen Manager
k.A.
Benchmark*
k.A.
Fondsbeitrag

k.A.
Daten per 31-Aug-2021
Indikative Benchmark : 3 Month LIBOR in USD
Auflegungsdatum: 30-Dez-2019

*Beim dargestellten Index handelt es sich nicht um eine formale Benchmark. Er dient nur zum Vergleich.

Positionen
Summe
Positionen
113
Top 10
20.51%
Größte Pos.
FOCUS Brands Funding
2.30%
Gewichtung im Vormonat ( 31-Mär-2021 )
0.00%
Daten per 30-Jun-2021
Duration
Laufzeit
Qualität
Durchschnittswert
2.48 J.
Durchschnittswert
5.46 J.
Durchschnittswert
BB-
Höchstwert
3-5 Jahre
29.25%
Gewichtung im Vormonat ( 31-Jul-2021 )
33.47%
Höchstwert
3-5 Jahre
35.88%
Gewichtung im Vormonat ( 31-Jul-2021 )
37.32%
Höchstwert
B
25.54%
Gewichtung im Vormonat ( 31-Jul-2021 )
26.04%
Sektoren
Summe
Sektoren
6
Größte Pos.
Unternehmens-
35.03%
Gewichtung im Vormonat ( 31-Jul-2021 )
31.97%
Daten per 31-Aug-2021
Regionen
Summe
Regionen
5
Größte Pos.
Nordamerika
65.11%
Gewichtung im Vormonat ( k.A. )
k.A.%
Daten per 30-Jun-2021
Länder
Summe
Länder
23
Größte Pos.
Vereinigte Staaten
61.84%
Gewichtung im Vormonat ( 31-Jul-2021 )
57.14%
Daten per 31-Aug-2021

Team
Saurabh Sud,
Portfolio Manager
Saurabh Sud ist Senior Portfolio Manager in unserer Anleihen-Abteilung.
Portfolio Manager since
2019
Jahre bei T. Rowe Price
1
Jahre Anlageerfahrung
12
Stephane Fertat,
Portfolio Specialist
Stephane Fertat ist Fixed Income Portfolio Specialist. Er gehört dem Global Fixed Income Team an, wobei er alle globalen/internationalen Fixed Income Strategies unterstützt.
Jahre bei
T. Rowe Price
13
Jahre Anlageerfahrung
23
Anteilsklassen
Gebühren Minimum der Erstanlage und des Gesamtbestandes Minimum der Folgeanlage Ausgabeaufschlag (max.) Managementgebühr Laufende Gebühren1
Anteilsklasse A $1000 $100 5,00% 107,5 Basispunkte 1,245%
Anteilsklasse Q $1000 $100 N/A 57,5 Basispunkte 0,745%
Anteilsklasse I $2.500.000 $100.000 N/A 57,5 Basispunkte 0,675%

Indikativ Benchmark-Datenquelle: ICE

Quelle für die Angaben zur Wertentwicklung: T. Rowe Price. Die Wertentwicklung des Fonds wird anhand des offiziellen Nettoinventarwerts, gegebenenfalls unter Berücksichtigung reinvestierter Dividenden, ermittelt. Der Wert Ihrer Anlage unterliegt Kursschwankungen und ist nicht garantiert. Er unterliegt Wechselkursschwankungen zwischen der Basiswährung des Fonds und der Zeichnungswährung, sofern sich diese unterscheiden. Vertriebsgebühren (bis zu maximal 5% für Klasse A), Steuern und sonstige lokal anfallenden Kosten wurden nicht abgezogen und beeinträchtigten gegebenenfalls die Wertentwicklung. Wertentwicklungen in der Vergangenheit sind kein verlässlicher Indikator für zukünftige Erträge.

Die täglichen Performance-Daten beruhen auf dem jügsten NAV.

Die Fonds sind Subfonds von T. Rowe Price Funds SICAV, einer Luxemburger Kapitalanlagegesellschaft mit veränderlichem Kapital. Die Gesellschaft erfüllt die Kriterien für Organismen für gemeinsame Anlagen in Wertpapieren („OGAW“). Das Fondsangebot beruht auf dem Key Investor Information Document mit wesentlichen Informationen für Anleger sowie dem Prospekt, dem Jahresbericht und dem Halbjahresbericht (zusammen die „Fondsunterlagen“). Der Inhalt dieser Website stellt keine Anlageberatung dar. Anleger sollten sich unbedingt der rechtlichen, regulatorischen und steuerlichen Folgen einer Anlage in den Fonds bewusst sein.

Bitte beachten Sie, dass der Fonds typischerweise ein Risiko von hoher Volatilität aufweisst.

Abgesicherte Anteilsklassen (mit „h“ gekennzeichnet) verwenden Anlagetechniken zur Minderung von Währungsrisiken zwischen der zugrunde liegenden Anlagewährung und der Währung der abgesicherten Anteilsklasse. Die Kosten dafür werden von der Anteilsklasse getragen, und die Wirksamkeit dieser Absicherung kann nicht garantiert werden.

Die genannten und beschriebenen Wertpapiere stellen nicht die Gesamtheit der im Rahmen des SICAV-Teilfonds erworbenen, veräußerten oder empfohlenen Wertpapiere dar, und es sollte nicht davon ausgegangen werden, dass Anlagen in den genannten und beschriebenen Wertpapieren rentabel waren oder dies in Zukunft sein werden.

Die vollständige Liste mit allen derzeit ausgegebenen Anteilklassen, einschließlich der ausschüttenden, abgesicherten und thesaurierenden Kategorien, wird am Sitz der Gesellschaft auf Anfrage unentgeltlich zur Verfügung gestellt.

Die laufenden Kosten und Gebühren verstehen sich einschließlich der Vermögensverwaltungsgebühr.