SICAV
Frontier Markets Equity Fund
Un portafoglio di circa 60-80 aziende di alta qualità fortemente orientate alla crescita, selezionate nei mercati di frontiera. Il fondo punta a offrire un'esposizione dinamica ai mercati di frontiera, ovvero ai Paesi non inseriti negli indici dei mercati sviluppati o emergenti.
ISIN LU1079765662
Visualizza maggiori informazioni relative ai rischi
FACTSHEET
KIID
PROFILO DEL FONDO
COMMENTO

I commenti mensili per il mese in corso non sono attualmente disponibili. Si prega di tornare a breve.

Rischio e rendimento ?
(SRRI)
1 2 3 4 5 6 7 Dati al: 31-Dic-2020
NAV
(USD)
$11,81
Dati al: 15-Jan-2021
Rendimento 1 A
(Annualizzato)
-1,50%
Dati al: 31-Dec-2020
Dimensione del fondo
(USD)
$99,7mln
Dati al: 31-Dec-2020
Variazione rendimento
(Giornaliera)
0,25%
Dati al: 15-Jan-2021
Rendimento 3 A
(Annualizzato)
-3,46%
Dati al: 31-Dec-2020

Panoramica
Strategia
Riepilogo del fondo
Il nostro lavoro di ricerca punta a individuare aziende di qualità che stanno incrementando gli utili in modo rapido e sostenibile, quotate a prezzi che non riflettono pienamente questo ritmo di crescita. Siamo costantemente attivi sul campo per incontrare i team dirigenziali delle società e gli esperti settoriali nei Paesi di frontiera con l'intento di scovare le realtà destinate a prevalere in un'ottica di lungo periodo.
Piccola capitalizzazione
Media capitalizzazione
Ad alta capitalizzazione

51
Posizioni

Stile
Core
Dati su rischio e rendimento
Information Ratio
-0,23
Indice di Sharpe
0,25
Tracking Error nei dati storici
5,06%
01 gennaio 2021

Portfolio Manager

A partire dal 1 gennaio 2021, Johannes Loefstrand assumerà la totale responsabilità della gestione del fondo.

01 gennaio 2021

Portfolio Manager Change

Effective 1 January 2021, Johannes Loefstrand assumed sole portfolio management responsibility for the fund.

Performance - Net of Fees
Performance anno in corso
MTD
6,01%
Benchmark*
3,43%
Rendimento addizionale

2,58%
QTD
6,01%
Benchmark*
3,43%
Rendimento addizionale

2,58%
YTD
6,01%
Benchmark*
3,43%
Rendimento addizionale

2,58%
Dati al 15-Gen-2021
1 mese
5,89%
Benchmark*
5,71%
Rendimento addizionale

0,18%
3 mesi
13,91%
Benchmark*
12,39%
Rendimento addizionale

1,52%
Dati al 31-Dic-2020
 
Performance annualizzata
1 A
-1,50%
Benchmark*
2,85%
Rendimento addizionale

-4,35%
3 A
-3,46%
Benchmark*
0,48%
Rendimento addizionale

-3,94%
5 A
5,39%
Benchmark*
6,55%
Rendimento addizionale

-1,16%
Dal lancio
1,67%
Benchmark*
0,80%
Rendimento addizionale

0,87%
Da quando il gestore e' in carica
1,67%
Benchmark*
0,80%
Rendimento addizionale

0,87%
Dati al 31-Dic-2020
Indicative Benchmark : Linked Benchmark Net
Data di lancio del fondo: 24-Giu-2014
Da quando il gestore e' in carica: 24-Giu-2014

* L'indice illustrato non rappresenta un benchmark ufficiale ed è presentato unicamente a fini comparativi.

Posizioni
Totale
posizioni
51
Maggiore
Mobile World Investment
6,49%
Precedente ( 30-Set-2020 )

5,45%
Top 10
45,54%
Contributore di performance
Mobile World Investment
0,33%
% del fondo
6,51%
Maggior Detrattore di performance
Equity Group Holdings
-0,64%
% del fondo
1,52%
Acquisto
Vietnam Dairy Products (N)
5,22%
Precedente ( 30-Set-2020 )
0,00%
Vendita
National Bank of Kuwait (E)
0,00%
Precedente ( 30-Set-2020 )
9,59%
Dati al 31-Dic-2020
Settori
Totale
settori
10
Maggiore
Strumenti finanziari
35,54%
Precedente ( 30-Nov-2020 )
31,21%
Contributore di performance
Strumenti finanziari
2,76%
Settore
-0,18%
Selezione
2,94%
Maggior Detrattore di performance
Materiali
-1,74%
Settore
-1,79%
Selezione
0,05%
Dati al 31-Dic-2020
Maggior sovrappeso
Informatica
14,44%
Fondo
14,44%
Benchmark*
0,00%
Maggior sottopeso
Materiali
-8,87%
Fondo
0,00%
Benchmark*
8,87%
Dati al 31-Dic-2020
Dati al 31-Dic-2020
Indicative Benchmark: MSCI Frontier Market 10/40 Index Net

* L'indice illustrato non rappresenta un benchmark ufficiale ed è presentato unicamente a fini comparativi.

Regioni
Totale
regioni
5
Maggiore
Pacifico escl. Giappone
47,44%
Precedente ( 30-Nov-2020 )
39,66%
Contributore di performance
EM EMEA
2,23%
Paese
0,61%
Selezione
1,62%
Maggior Detrattore di performance
Pacific ex Japan
-0,45%
Paese
0,89%
Selezione
-1,34%
Dati al 31-Dic-2020
Maggior sovrappeso
Pacifico escl. Giappone
15,49%
Fondo
47,44%
Benchmark**
31,95%
Maggior sottopeso
Medio Oriente e Africa
-24,19%
Fondo
23,52%
Benchmark**
47,71%
Dati al 31-Dic-2020
Dati al 31-Dic-2020
Indicative Benchmark: MSCI Frontier Market 10/40 Index Net

* L'indice illustrato non rappresenta un benchmark ufficiale ed è presentato unicamente a fini comparativi.

Paesi
Totale
paesi
22
Maggiore
Vietnam
36,11%
Precedente ( 30-Nov-2020 )
31,72%
Contributore di performance
Bahrein
0,87%
Paese
0,87%
Selezione
0,00%
Maggior Detrattore di performance
Nigeria
-0,96%
Paese
-0,96%
Selezione
0,00%
Dati al 31-Dic-2020
Maggior sovrappeso
Vietnam
7,85%
Fondo
36,11%
Benchmark*
28,27%
Maggior sottopeso
Bahrein
-7,99%
Fondo
0,00%
Benchmark*
7,99%
Dati al 31-Dic-2020
Dati al 31-Dic-2020
Indicative Benchmark: MSCI Frontier Market 10/40 Index Net

* L'indice illustrato non rappresenta un benchmark ufficiale ed è presentato unicamente a fini comparativi.


Team
Johannes Loefstrand,
Portfolio Manager
Johannes Loefstrand è portfolio manager per il fondo Frontier Markets Equity.
Portfolio Manager da
2020
Anni in T. Rowe Price
4
Anni di esperienza negli investimenti
6
Charles Knudsen,
Portfolio Specialist
Chuck Knudsen è uno specialista della gestione di portafogli e fa parte della divisione Equity di T. Rowe Price.
Anni in T. Rowe Price
15
Anni di esperienza nel campo degli investimenti
33
Come Investire
Commmissioni Investimento minimo iniziale e importo della posizione Investimento minimo successivo Comm. di vendita (max) Comm. di gestione dell'investimento Spese
correnti1

Fonte dei dati per l’indice di riferimento: MSCI. MSCI non fornisce garanzie o dichiarazioni, espresse o implicite, e non si assume alcuna responsabilità riguardo ai dati MSCI qui riportati. Non è consentito redistribuire o utilizzare ulteriormente i dati MSCI come base per altri indici, titoli o prodotti finanziari. La presente relazione non è stata approvata, rivista o prodotta da MSCI.

Fonte per la performance: T. Rowe Price. La performance del Fondo è calcolata utilizzando il NAV ufficiale con dividendi reinvestiti, se del caso. Il valore di un investimento e qualunque reddito da esso derivante possono salire o scendere. Gli investitori potrebbero non recuperare il capitale investito. Tale capitale sarà interessato dalle variazioni del tasso di cambio tra la valuta di base del fondo e la valuta di sottoscrizione, se diversa. Gli oneri di vendita (fino a un massimo del 5% per la Classe A), le tasse e gli altri costi applicati a livello locale non sono stati dedotti e, se applicabili, ridurranno le cifre della performance. La performance pregressa non è un indicatore affidabile dei risultati futuri. Gli indici mostrati non sono benchmark formali. Sono riportati unicamente a scopo comparativo.

I dati della performance giornaliera si basano sull’ultimo NAV disponibile. 

I Fondi sono comparti di T. Rowe Price Funds Sicav, una società d’investimento a capitale variabile con sede legale in Lussemburgo, registrata presso la Commission de Surveillance du Secteur Financier e che si qualifica come organismo di investimento collettivo in valori mobiliari (“Oicvm”). I dettagli in materia di obiettivi, politiche e rischi d’investimento sono riportati nel Prospetto disponibile con i Documenti Chiave di Informazione per l’Investitore, in lingua inglese e in una lingua ufficiale delle giurisdizioni nelle quali i Fondi sono registrati per la vendita al pubblico, unitamente alle relazioni annuali e semestrali (collettivamente i “Documenti del Fondo”). Qualunque decisione d’investimento dovrebbe essere presa sulla base dei Documenti del Fondo che sono disponibili in forma gratuita presso il rappresentante locale, l’agente locale per l'informativa/per i pagamenti o i distributori autorizzati e nel sito www.troweprice.com.

Il fondo è soggetto a rischio di alta volatilità

Le classi di azioni coperte (indicate con H) utilizzano tecniche d’investimento volte a limitare il rischio valutario tra la/le valuta/e dell’investimento sottostante del fondo e la valuta della classe di azioni coperte. I relativi costi saranno a carico della classe di azioni e non sussiste alcuna garanzia di efficacia di detta copertura.

I titoli specifici individuati e descritti in questa relazione non rappresentano tutti i titoli acquistati, venduti o raccomandati per il comparto Sicav e non è possibile presumere che i titoli individuati e trattati si siano dimostrati o si dimostreranno redditizi.

WARNING : /content/tpd/global/it/site-content/disclaimers/funds/general/attribution---general PATH IS NOT CORRECT.

Fonti: Copyright © 2020 FactSet Research Systems Inc. Tutti i diritti sono riservati. Settori GICS di MSCI/S&P; Analisi di T. Rowe Price Associates, Inc. T. Rowe Price  utilizza i Global Industry Classification Standard (GICS) di MSCI/S&P500 per il reporting globale e settoriale. Ogni anno MSCI e S&P apportano modifiche alla struttura dello standard GICS. L’ultima modifica è stata apportata il 28 settembre 2018. T. Rowe Price rispetterà ogni eventuale aggiornamento futuro dello standard GICS per il reporting prospettico.

Si può reperire, a titolo gratuito e su richiesta presso la sede legale della Società, una lista completa delle Classi di Azioni attualmente emesse, oltre alle categorie In Distribuzione, Coperte e In Accumulo.

1Si noti che la cifra degli Addebiti continuativi include la Commissione di gestione degli investimenti.

©2020 Morningstar, Inc. Tutti i diritti riservati. Le informazioni qui contenute: (1) sono di proprietà di Morningstar e/o dei fornitori dei relativi contenuti; (2) non possono essere copiate né distribuite; e (3) non è garantito che siano accurate, complete o attuali. Né Morningstar né i fornitori dei relativi contenuti sono ritenuti responsabili per qualunque danno o perdita derivanti da un qualsiasi utilizzo di queste informazioni.

Citywire - Laddove il gestore del Fondo è classificato da Citywire, il rating si basa sulla performance triennale del gestore corretta per il rischio.