SICAV
Emerging Local Markets Bond Fund
Researchorientierte Anlagen in Staatsanleihen aus Schwellenmärkten, die in Lokalwährung begeben werden.
ISIN LU0310189781
FACTSHEET
KIID
KOMMENTAR

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Durchschnittlicher
Kupon
6,86%
Durchschnittlicher
Laufzeit
8,34 J.
Durchschnittlicher
Duration
5,63 J.
Fondsvolumen
(USD)
$80,8Mio.
Performance-Änderung
(Täglich)
0,36%
Seit
Auflegung
2,49%
Risiko- und Ertragsprofil
(SRRI)?
1 2 3 4 5 6 7
NAV
(USD)
$13,75
1 Jahres - Rendite
(Annualisiert)
11,06%

Übersicht
Strategie
Kurzbeschreibung
Durch ein Portfolio von in Lokalwährung begebenen Staatsanleihen der Schwellenländer sollen hohe Erträge und ein starker Kapitalzuwachs erzielt werden.
Zinssatzsensitivität
BEGRENZT
MODERAT
EXTENSIV

109
Positionen

Bonität i.D.
BBB
Risiko- und Ertragsprofil
Information Ratio
-0,06
Sharpe Ratio
-0,14
Historischer Tracking Error
1,51%
Performance - Net of Fees
Wertentwicklung im laufenden Jahr
lfd. M.
2,15%
Benchmark*
1,97%
Fondsbeitrag

0,18%
lfd. Q.
-0,51%
Benchmark*
0,20%
Fondsbeitrag

-0,71%
lfd. J.
8,78%
Benchmark*
8,94%
Fondsbeitrag

-0,16%
Daten per 18-Sep-2019
1 Monat
-3,44%
Benchmark*
-2,64%
Fondsbeitrag

-0,80%
3 Monate
3,14%
Benchmark*
3,68%
Fondsbeitrag

-0,54%
Daten per 31-Aug-2019
 
Annualisierte Wertentwicklung
1 J.
11,06%
Benchmark*
11,91%
Fondsbeitrag

-0,85%
3 J.
3,27%
Benchmark*
3,42%
Fondsbeitrag

-0,15%
5 J.
-0,78%
Benchmark*
-0,69%
Fondsbeitrag

-0,09%
10 J.
2,32%
Benchmark*
2,50%
Fondsbeitrag

-0,18%
Seit Übernahme durch den aktuellen Manager
-0,68%
Benchmark*
-0,59%
Fondsbeitrag

-0,09%
Daten per 31-Aug-2019
Indikative Benchmark : Linked Benchmark
Auflegungsdatum: 09-Aug-2007
Seit Übernahme durch den aktuellen Manager: 31-Okt-2012

*Beim dargestellten Index handelt es sich nicht um eine formale Benchmark. Er dient nur zum Vergleich.

Positionen
Summe
Positionen
109
Top 10
67,40%
Größte Pos.
Mexican Bonos
4,52%
Gewichtung im Vormonat ( 31-Mär-2019 )
4,60%
Daten per 30-Jun-2019
Duration
Laufzeit
Qualität
Durchschnittswert
5,63 J.
Durchschnittswert
8,34 J.
Durchschnittswert
BBB
Höchstwert
5-7 Jahre
37,68%
Gewichtung im Vormonat ( 31-Jul-2019 )
36,16%
Höchstwert
BBB
52,42%
Gewichtung im Vormonat ( 31-Jul-2019 )
53,16%
Übergewichtung
5-7 Jahre
15,18%
Fonds
37,68%
Benchmark*
22,51%
Übergewichtung
BBB
5,34%
Fonds
52,42%
Benchmark*
47,08%
Untergewichtung
1-3 Jahre
-14,76%
Fonds
10,80%
Benchmark*
25,56%
Untergewichtung
A
-11,02%
Fonds
24,34%
Benchmark*
35,36%
Sektoren
Summe
Sektoren
6
Größte Pos.
Staatsanleihen
96,22%
Gewichtung im Vormonat ( 31-Jul-2019 )
93,48%
Übergewichtung
Unternehmens-
1,94%
Fonds
1,94%
Benchmark*
0,00%
Untergewichtung
Staatsanleihen
-3,78%
Fonds
96,22%
Benchmark*
100,00%
Daten per 31-Aug-2019
Daten per 31-Aug-2019
Indikative Benchmark: J.P. Morgan GBI - EM Global Diversified

*Beim dargestellten Index handelt es sich nicht um eine formale Benchmark. Er dient nur zum Vergleich.

Regionen
Summe
Regionen
5
Größte Pos.
Asien
32,82%
Gewichtung im Vormonat ( 31-Jul-2019 )
31,36%
Übergewichtung
Asien
7,03%
Fonds
32,82%
Benchmark**
25,78%
Untergewichtung
Europäische Schwellenländer
-7,46%
Fonds
23,86%
Benchmark**
31,32%
Daten per 31-Aug-2019
Daten per 31-Aug-2019
Indikative Benchmark: J.P. Morgan GBI - EM Global Diversified

*Beim dargestellten Index handelt es sich nicht um eine formale Benchmark. Er dient nur zum Vergleich.

Länder
Summe
Länder
26
Größte Pos.
Indonesien
10,70%
Gewichtung im Vormonat ( 31-Jul-2019 )
10,82%
Übergewichtung
Ägypten
2,92%
Fonds
2,92%
Benchmark*
0,00%
Untergewichtung
Polen
-5,36%
Fonds
3,50%
Benchmark*
8,86%
Daten per 31-Aug-2019
Daten per 31-Aug-2019
Indikative Benchmark: J.P. Morgan GBI - EM Global Diversified

*Beim dargestellten Index handelt es sich nicht um eine formale Benchmark. Er dient nur zum Vergleich.

Währungen
Summe
Währungen
35
Größte Pos.
Indonesische Rupie
11,30%
Gewichtung im Vormonat ( 31-Jul-2019 )
11,43%

Übergewichtung
Ägyptisches Pfund
2,43%
Fonds
2,43%
Benchmark*
0,00%
Untergewichtung
Neuer Taiwan-Dollar
-4,63%
Fonds
-4,63%
Benchmark*
0,00%
Daten per 31-Aug-2019
Indikative Benchmark: J.P. Morgan GBI - EM Global Diversified

*Beim dargestellten Index handelt es sich nicht um eine formale Benchmark. Er dient nur zum Vergleich.


Team
Andrew Keirle,
Portfolio Manager
Andrew Keirle ist Portfolio Manager für die Emerging Markets Local Currency Bond Strategy in der Fixed Income Division bei T. Rowe Price.
Portfolio Manager seit
2010
Jahre bei
T. Rowe Price
12
Jahre Anlageerfahrung
21
Stephane Fertat,
Portfolio Specialist
Stephane Fertat ist Fixed Income Portfolio Specialist. Er gehört dem Global Fixed Income Team an, wobei er alle globalen/internationalen Fixed Income Strategies unterstützt.
Jahre bei
T. Rowe Price
9
Jahre Anlageerfahrung
19
Anteilsklassen
Gebühren Minimum der Erstanlage und des Gesamtbestandes Minimum der Folgeanlage Ausgabeaufschlag (max.) Managementgebühr Laufende
Gebühren1

Indikativ Benchmark-Datenquelle: JP Morgan

Quelle für die Angaben zur Wertentwicklung: T. Rowe Price. Die Wertentwicklung des Fonds wird anhand des offiziellen Nettoinventarwerts, gegebenenfalls unter Berücksichtigung reinvestierter Dividenden, ermittelt. Der Wert Ihrer Anlage unterliegt Kursschwankungen und ist nicht garantiert. Er unterliegt Wechselkursschwankungen zwischen der Basiswährung des Fonds und der Zeichnungswährung, sofern sich diese unterscheiden. Vertriebsgebühren (bis zu maximal 5% für Klasse A), Steuern und sonstige lokal anfallenden Kosten wurden nicht abgezogen und beeinträchtigten gegebenenfalls die Wertentwicklung. Wertentwicklungen in der Vergangenheit sind kein verlässlicher Indikator für zukünftige Erträge.

Die täglichen Performance-Daten beruhen auf dem jügsten NAV.

Emerging Local Markets Bond

Ab dem 1. Januar 2011 wurde der J. P. Morgan Government Bond Index - Emerging Markets Global Diversified Index als neue Benchmark verwendet. Vor dem 1. Januar 2011 wurde der J. P. Morgan Government Bond Index - Emerging Markets Broad Diversified Index als Benchmark verwendet. Die Benchmark wurde geändert, weil der Portfoliomanager der Ansicht war, dass die neue Benchmark die Anlagestrategie des Teilfonds besser widerspiegelt. Die historischen Benchmarkwerte wurden nicht angepasst.

Die Fonds sind Subfonds von T. Rowe Price Funds SICAV, einer Luxemburger Kapitalanlagegesellschaft mit veränderlichem Kapital. Die Gesellschaft erfüllt die Kriterien für Organismen für gemeinsame Anlagen in Wertpapieren („OGAW“). Das Fondsangebot beruht auf dem Key Investor Information Document mit wesentlichen Informationen für Anleger sowie dem Prospekt, dem Jahresbericht und dem Halbjahresbericht (zusammen die „Fondsunterlagen“). Der Inhalt dieser Website stellt keine Anlageberatung dar. Anleger sollten sich unbedingt der rechtlichen, regulatorischen und steuerlichen Folgen einer Anlage in den Fonds bewusst sein.

Bitte beachten Sie, dass der Fonds typischerweise ein Risiko von hoher Volatilität aufweisst.

Abgesicherte Anteilsklassen (mit „h“ gekennzeichnet) verwenden Anlagetechniken zur Minderung von Währungsrisiken zwischen der zugrunde liegenden Anlagewährung und der Währung der abgesicherten Anteilsklasse. Die Kosten dafür werden von der Anteilsklasse getragen, und die Wirksamkeit dieser Absicherung kann nicht garantiert werden.

Die genannten und beschriebenen Wertpapiere stellen nicht die Gesamtheit der im Rahmen des SICAV-Teilfonds erworbenen, veräußerten oder empfohlenen Wertpapiere dar, und es sollte nicht davon ausgegangen werden, dass Anlagen in den genannten und beschriebenen Wertpapieren rentabel waren oder dies in Zukunft sein werden.

Die vollständige Liste mit allen derzeit ausgegebenen Anteilklassen, einschließlich der ausschüttenden, abgesicherten und thesaurierenden Kategorien, wird am Sitz der Gesellschaft auf Anfrage unentgeltlich zur Verfügung gestellt.

Die laufenden Kosten und Gebühren verstehen sich einschließlich der Vermögensverwaltungsgebühr.

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Citywire – die Bewertung des Fondsmanagers durch Citywire basiert auf einer risikoadjustierten Performance über einen Zeitraum von 3 Jahren.